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[心得] 第三代半導體?小心被騙

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最新2021-12-16 17:17:00
留言185則留言,105人參與討論
推噓86 ( 95981 )
-———————————————————————— 1.發文前請先詳閱[心得]分類發文規範,未依規範發文將受處份。 2.若提及股號股名,且屬未來性的預測或分析有推薦意圖, 請寫到 [標的] 分類,否則將以板規4-1砍文處份。 -—————————按ctrl+y可刪除以上內容。——————— 最近不少股票在炒GaN和SiC之類的「第三代半導體」,說真的這些公司內部技術真假好壞 看不清楚,很多上市公司都把這類GaN或SiC技術的公司用合資、分割的方式藏在子公司或 孫公司,例如盛x或是晶x半導體。 其實判斷具備這類題材的上市公司,我個人覺得有幾個重要的判斷標準: 第一,做的應用是大電流或特規車用,則這種公司拼的是真本事。若說自己的GaN製程是要拿去接什麼65w手機快充,那真的要小心被唬洨。 第二,宣稱自己在送樣、驗證中,而沒有實質營收的公司,要小心。個人認為這類大多是宣稱自己有能力供應SiC基板的小公司。 第三,其實製程方面,如果是GaN的話,大概可以分成「可以和CMOS製程一起整合的製程」,用在高電壓功率轉換(車用)和「高頻率的射頻製程」,說真的,台灣在這兩方面分別最強的公司,高功率轉換GaN製程的部分其實不是別人就是台積,而高頻高壓射頻的部分就是穩懋。 如果有能力的話可以上網看一些專利佈局的報告,台積在這方面的技術從磊晶到製程都有涉獵,車用高電壓應用的部分也強到可以授權意法半導體STM,這一塊車用意法和台積是打算用8吋甚至12吋GaN去作。而在穩懋的部分,他cover了衛星、基地台的高頻應用,已經 有出貨也有帶入營收,幫忙代工的對象有一位還是專門供5G base station的NXP,在GaN「製程」部分,除了台積大哥或穩懋之外,其實真的不用去投資其他人。 另外市場最近在炒一些SiC基板的廠商,其實這一塊可能是最難做的。中美晶環球晶那邊全 球不知道有多少具長晶爐,也是蠻謙虛的說substrate真正要能用還要好幾年才真的有可能有機會有營收。 而在基板之上,也就是磊晶(epitaxy),這一塊全球廠商可能兩隻手數得出來,很幸運的在台灣上市的有全新和美國的英特磊(IET-KY)(4971),當然還有聯亞(landmark)(3081),但聯亞沒有切入這塊就是了。磊晶技術主要可以分成MOCVD和MBE,過去GaN主要都是用MOCVD長的,但材料缺陷和歐姆接觸的問題一直沒有獲得很好的解決,最近聽到一些業界廠商開始找MBE廠商做HEMT的二次生長,長出來的GaN磊晶品質相當不錯,也開始被矽晶圓廠拿去用。整體來說,我是覺得判斷磊晶公司,仍然可以使用上面的判準做股票篩選,也就是 有沒有能力挑戰難度較高的應用和目前已經有能力為公司帶入營收。 就我所知,全新(2455)和IET(4971)都已經有在供給穩懋及國內另一家比較冷門的三五族MMIC代工廠全訊GaN磊晶片,這部分的磊晶生長,主要是供應難度比GaN-on-Si較低的GaN-on-SiC或GaN-on-GaN,使用SiC基板或所謂的free standing GaN基板,可以很大程度解決基板和磊晶層晶格數不匹配而造成defect的問題,而在這部分由於IET-KY是美國的MBE廠商,IET還小量賣給美國Skyworks, Qorvo, Raytheon做研發和小量量產,另外也開始和台灣的矽製程廠做配合,打算供應較大尺寸(8吋、挑戰12吋)車用的GaN磊晶片。 如果單講GaN的話,我是認為,除了高頻射頻之外,台積、格羅方德、英特爾、聯電(下面切出 了聯穎光電)這類資金實力比較充足的矽製程代工廠,其實都鎖定了200mm (8吋)甚至是到12吋的「和CMOS製 程相容的矽基氮化鎵技術 (CMOS compatible GaN-on-Si)」在積極發展,說真的,這一塊技術的GaN磊晶片用量會非常大,大家都是 在這部分是鎖定在未來的電動車電源功率晶片(新能源車),那我的看法是,哪個磊晶廠能有能力切入這類矽製程廠要使用的大尺寸Ga N-on-Si磊晶片(磊晶片尺寸需搭配矽製程目前的設備:所以必須有能力供應到8吋、12吋GaN磊晶片),那我相信這類的磊晶廠的未來絕對指日可待,因為過往三五族的磊晶廠和這類矽晶圓廠的 規模相差太大,吃到任何一點份額,都絕對會是非常補的事情。 其他的公司嘛,製程是最多人宣稱在做的,基板很奇妙的是最大的公司和一些很小的公司都說要做。我想大家投資起來還是要小心謹慎,不要輕易被炒一波割韭菜走了。說真 的,目前在這領域最穩最穩的選擇,公司技術強到有能力挑單子做的,基本上製程把台積、穩懋 投一投應該我想就差不多了,有信心的或許還可以投個聯二哥,或是聯二哥旗下的聯穎光電。其他有些報章雜誌在吹的什麼幾大集團,水分多到誇張,要投錢下去 還是小心為上。特別是一些原本做LED的公司說要轉作射頻、車用使用的GaN HEMT或VCSEL,我只能說LED和這些產品是精細度完全不同等級的產品,千萬要明辨是非,好好打聽技術實力再投資。 ---- Sent from BePTT on my iPhone XS -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 123.193.56.23 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1630239805.A.A3E.html

185 則留言

wbenjin, 1F
不懂的領域從來不碰,感謝分享

lnonai, 2F
GG集團還是最穩。

a0921830077, 3F
大極對吧

OhMyGoose, 4F
推 炒話題股票遲早要下去的

lsmd, 5F
推,好人

tctv2002, 6F
穩懋也有在協助太極阿 太極是真的

kenro, 7F
中國一直在炒這個

tp6ej04m6, 8F
大極嗎

clement10601, 9F
台灣磊不贏中國 蠻拚的

castlewind, 10F
感謝分享

guanting886, 11F
993105

iamthebest08, 12F
最近真的講一堆 第三代半導體...

icekiba, 13F
大極啊

rex00125, 14F
感謝分享

rex00125, 15F
某太不是有跟這中研院合作?

asiguo, 16F
穩懋有在協助太極—> 穩懋董座陳進財:「台灣連二

asiguo, 17F
級品都不太行!」

brabra, 19F
怕看不懂就看曲博頻道

SA01, 20F
台灣長晶根本不能看啦 ! 都是買料對外唬爛有在長

james025070, 21F
想請教穩懋射頻通訊這塊,中國的競爭狀態,是否有可

james025070, 22F
能被趕上呢?謝謝

asiguo, 23F
買成品回來偷偷上面補一層可能也被記者歸類在有能

asiguo, 24F
力供SiC基板

hijacker, 25F
GaN做快充為何是在唬洨 消費市場很大誒

only0307, 26F
啊也要做得出來 再來 汽車快充跟手機快充哪個難度

only0307, 27F
高市場大呢

z7956234, 28F
第三代半導體就是本夢比。

harddriver, 29F
反正現在作夢很重要

KEDEN, 30F
漢磊目前季報看起來也有越來越好的狀態 太極就普普

jerrylin, 31F
台灣實際做出來的只有漢磊吧

asiguo, 32F
不確定,不過漢磊毛利大約10%。

james025070, 33F
漢磊碳化矽也量產了

Leo4891, 34F
第三代半導體 只有漢磊 嘉晶 世界

Dimitre, 35F
太極 昇陽 辛耘這種很明顯都蹭飯的

laipyn, 36F
漢磊

tw22861542, 37F
漢磊比較穩

Leo4891, 38F
目前就佔營收不多 本夢比概念股

james025070, 39F
穩懋是否車用佔比還太低呢

ctct0513, 183F
買2330就好了啊 保險牌

CSLsong, 184F
是有多少人不知道三代應用還亂講什麼取代..

CSLsong, 185F
GG本身就有做三代,GG是又怎麼吃不到啦
※ 編輯: asiguo (219.70.161.30 臺灣), 09/05/2021 23:23:13
※ 編輯: asiguo (219.70.161.30 臺灣), 09/05/2021 23:23:45
※ 編輯: asiguo (219.70.161.30 臺灣), 09/05/2021 23:24:07
※ 編輯: asiguo (219.70.161.30 臺灣), 09/05/2021 23:24:43
※ 編輯: asiguo (219.70.161.30 臺灣), 09/05/2021 23:26:01
※ 編輯: asiguo (219.70.161.30 臺灣), 09/05/2021 23:26:16
※ 編輯: asiguo (219.70.161.30 臺灣), 09/05/2021 23:26:37

pengkuan2011, 186F
好文啊(跪倒

wtgcarot, 187F
GaN 的應用怎麼會說在電動車,這篇文章看似專業,

wtgcarot, 188F
可是很奇怪阿

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