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[標的] 關於台積電幾點看法

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最新2023-05-28 13:11:00
留言102則留言,73人參與討論
推噓34 ( 491538 )
1. 歷史上台積電adr溢價平均5% 如果均值回歸,那目前約有7%漲幅空間 https://i.imgur.com/SyfyX4Y.jpg
[標的] 關於台積電幾點看法
2. 台積電過去十年股息分配率平均超過50% 目前20%-30%是歷史最低 如果提升到30%-45%(已低於歷史水準 股息就要增加50% 有助於拉抬殖利率 3. 台積電的資本支出並非線性 而是會因為一波新的產業需求而密集3-5年大投資然後趨緩 比如前一波是智慧手機 投資趨緩過程 獲利 股息分配率會雙升 可以看到2014年開始 資本支出下降 同年開始 股息分派率和eps 雙升 https://i.imgur.com/xe3ICud.jpg
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https://i.imgur.com/zTH3Yk0.jpg
[標的] 關於台積電幾點看法
台積電預計的大投資是到明年中為止 如果AI需求暢旺 可能會再延期個半年左右 https://i.imgur.com/muxfjMj.jpg
[標的] 關於台積電幾點看法
到明年的時候 三年千億美元的投資大部分會開始貢獻營收 之後投資趨緩 會迎來eps 和股息分配率雙升的局面 股息分配率只要40%(已低於過去十年) 加上投資趨緩esp提升,股息將會倍增 這個週期在2013-2016發生過 年複合股息增長40% 如果台積電一年股息24元 那股價600的殖利率都中華電信好 顯然不可能只值600 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 111.71.97.5 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1685126898.A.08D.html

102 則留言

gomi, 1F
溢價是什麼意思?你是不是在開玩笑?
ADR溢價

dabih, 2F
24元的股息需要約6,200億台幣/年 我看到的資料 2025

dabih, 3F
機構平均估算 台積電的FCF 約是7,400億台幣/年
※ 編輯: KillAnnie (223.140.81.246 臺灣), 05/27/2023 03:12:13

a1237759, 4F
連漲三天,分析大師不請自來

Haseoxy, 5F
直接買美股,就沒有看得到吃不到的問題

mcgrady12336, 6F
一個月前還在五百以下漲個幾天就一片樂觀

kklarinet, 7F
是喔XDD前幾天漲幅空間>7%的時候都怎麼不見你分析?

kklarinet, 8F
市場上其他好幾支股票漲幅空間現在都>>7%怎麼不見

kklarinet, 9F
你分析^^

syuechih, 10F
笑死 漲的時候就開始吹捧

dhvaja, 11F
泡沫是無法分析的,但你可以決定要在哪裏出場

touchbird, 12F
氣噗噗的是不是賠錢仔啊 = =

pacino, 13F
你知道AI晶片的產量佔嘰嘰%?補得了手機的量?

pacino, 14F
目前除了NV是真的漲,其他都是炒做的

AndyMAX, 15F
五百進場大獲全勝 空手蛙悲憤

ben07, 16F
前一兩週怎不分析哩

northsoft, 17F
好厲害喔,漲了才出來蹭

JJiaK, 18F
AI補不補得了手機的量很快就會知道 世界即將天翻地

JJiaK, 19F
覆還沒感覺嗎

jinhouse123, 20F
大漲幾天,個個都是 事後論 的高手。。。

s90154aa, 21F
尚書大人真機靈

poeoe, 22F
如果AI真的量那麼大 那買NV就好了

safetoy, 23F
所以大家覺得多少可以下車,或可以開始空呢?

MacD89, 24F
收盤ADR溢價11.94%

zzahoward, 25F
1. 美國明年開始進來的revenue有部分是國外廠 毛利

zzahoward, 26F
可能較本土廠低

zzahoward, 27F
2. CAPEX是CAPEX,設備折舊至少攤八年

zzahoward, 28F
3. 目前半導體設備CAPEX似乎是倍數甚至等比級數成長

DAEVA, 29F
高雄有救了 買房子

zzahoward, 30F
未來先進製程就算規劃產能減少 支出也不會低太多

saygogo, 31F
推估到2025年底為止都是300億美元以上級別資本支出

saygogo, 32F
,之後不知道 搞不好會停不下來

a9564208, 33F
停不停不下來,是看intel

biojo, 34F
好歹也是收集了些資料的分析 酸的人是沒賺到這波嗎

a9564208, 35F
intel被全面打趴,90%產品線外包,那大概就停不下

a9564208, 36F

strlen, 37F
不用分析 絕對上1000

william0916, 38F
韭菜分析 600根本是QE造成的

Buddy, 39F
昨天買了tsm adr,不會漲了,小弟反指標,不要不信

Kobe5210, 92F
當然,如果補貼有談成功的話,你可以看實際財報數據

Kobe5210, 93F
來佐證是否有像你想的那麼棒(針對你股利配發的部分)

Kobe5210, 94F
轉機成長股價飆一段完全可以預期,但股利預測不容易

tenghui, 95F
721t:

linweida, 96F
看的出來沒有台積電的人很多 讚

doogie, 97F
雖然漲了才來,有分析給推

lyonnaise, 98F
太晚

kanehhh, 99F
去看看2019前的ADR

twoKBOy, 100F
電信股不會飆

wei9898, 101F
台積電有其基本面在支撐,拉回就是買點,撐到700以

wei9898, 102F
上沒問題

callyou7322, 103F
現貨漲上去 溢價幅度不就減少了。